06 Марта 2026
Развитие ИИ выявляет новые проблемы в глобальной цепочке поставок микросхем.Это быстро стало старой как мир историей. Искусственный интеллект истощает запасы быстрее, чем производители могут их производить, и не показывает признаков замедления. Поскольку спрос на центры обработки данных потребляет непропорционально большую долю производства памяти, корпоративный и потребительский рынки подвержены растущему дефициту памяти и безумным колебаниям цен.
Между тем, возобновление угроз введения тарифов со стороны США в отношении южнокорейских производителей микросхем рискует усугубить эти ограничения. Если такая мера будет принята, у региональных закупочных групп может не остаться другого места для поиска критически важных компонентов. Поскольку более 70% рынка памяти принадлежит Samsung и SK Hynix, у американских OEM-производителей и компаний, занимающихся контрактным производством микросхем, не будет стабильной альтернативы.
Центры обработки данных, использующие ИИ, усугубляют глобальный дефицит памяти.
Аппетит ИИ к аппаратному обеспечению памяти вызвал массовый дефицит продукции во всех отраслях, и эксперты предупреждают, что этот кризис вряд ли закончится в ближайшее время. И DRAM, и NAND потребляются центрами обработки данных для ИИ с беспрецедентной скоростью, в результате чего традиционные технологические сегменты испытывают трудности с обеспечением себе места.
В интервью CNBC генеральный директор Synopsys Сассин Гази подчеркнул, что память стала наиболее значительным узким местом в развертывании ИИ следующего поколения.
«[Большая часть памяти] направляется непосредственно в инфраструктуру ИИ, но память необходима и для многих других продуктов, поэтому эти другие рынки сегодня испытывают дефицит, поскольку для них не осталось достаточных мощностей», — предупредил он, отметив, что этот дефицит, вероятно, сохранится до 2026 года и даже до 2027 года.
Производители оригинального оборудования и поставщики корпоративного оборудования уже ощущают это давление. Финансовый директор Lenovo Уинстон Ченг в недавнем интервью поддержал это мнение, предсказав дальнейшее повышение цен в ближайшие дни.
Коммерческие и потребительские продуктовые линейки теряют приоритет, поскольку поставщики памяти перенаправляют ограниченные запасы на высокорентабельных клиентов, работающих в сфере ИИ. Это привело к тому, что покупатели DRAM на рынках ПК, смартфонов и традиционного корпоративного сектора сталкиваются с увеличением сроков поставки, непредсказуемыми ценами, а в некоторых случаях и с полной невозможностью получить поставки.
Крупнейшие мировые производители памяти, включая Samsung, SK Hynix и Micron, отдают приоритет поставкам для гипермасштабных и ИИ-клиентов, понимая, что покупатели центров обработки данных не только быстрее поглощают мощности, но и готовы платить больше за производительность и стабильность. Эта тенденция быстро формирует двухуровневый рынок поставок: один для покупателей, ориентированных на ИИ, и другой для всех остальных.
На данный момент решения проблемы дефицита немногочисленны и разрознены. Гази и другие лидеры отрасли прогнозируют дефицит поставок в обозримом будущем, при этом завышенные цены станут новой нормой.
Командам по закупкам и снабжению необходимо это учитывать. Этот кризис не является временным или рыночным искажением, как это было в прошлом. По мере дальнейшего распространения ИИ следует ожидать долгосрочной перестройки сектора памяти для удовлетворения спроса.
Sourceability помогает клиентам справляться с дефицитом памяти, выявляя и обеспечивая наличие одобренных альтернативных компонентов в нашей сети франчайзинговых партнеров и на рынках избыточных запасов. Наша команда глобальных экспертов поможет вам изучить доступные варианты и разработать стратегию управления рисками до того, как дефицит на рынке серьезно повлияет на ваши производственные линии.
Угроза пошлин добавляет новые риски к стратегиям закупок микросхем
Даже несмотря на то, что спрос на ИИ выявляет структурные слабости в поставках памяти, глобальная цепочка поставок микросхем сталкивается с проблемами на другом фронте: геополитических переговорах. Министр торговли США Говард Лютник предупредил, что южнокорейские производители микросхем вскоре могут столкнуться с пошлинами до 100%, если они значительно не расширят производство на территории США, что может вызвать серьезные потрясения в стратегиях закупок.
Эта политическая угроза исходит в критический момент. Samsung и SK Hynix вместе контролируют более 70% мирового рынка памяти, однако инвестиции ни одной из компаний в США в настоящее время не включают производство памяти. В результате, даже несмотря на то, что обе фирмы обязались строить заводы на территории США, их поставки DRAM и NAND из Азии все еще могут облагаться пошлинами.
В рамках предложенной схемы вероятным бенефициаром станет Micron — единственный крупный поставщик памяти со штаб-квартирой в США. В январе, благодаря этим новостям, акции компании взлетели на 51,1%, но она не может существенно заменить глобальные мощности своих южнокорейских конкурентов.
На пресс-конференции в начале этого месяца Лютник заявил журналистам: «У всех, кто хочет производить память, есть два варианта: платить 100% пошлину или производить в Америке».
Тайвань столкнулся с аналогичной угрозой, но в начале этого года представил новое торговое соглашение, которое снижает пошлины в обмен на увеличение инвестиций в американские предприятия. Это соглашение позволяет тайваньским компаниям импортировать в 2,5 раза больше своей текущей мощности без пошлин, одновременно завершая строительство в США.
Технологические компании Тайваня обязались инвестировать не менее 250 миллиардов долларов в американское производство, при этом на долю TSMC приходится наибольшая часть средств, предназначенных для строительства нескольких новых заводов. Вопрос о том, сможет ли (или захочет ли) Южная Корея заключить аналогичное соглашение, станет важным событием, за которым следует следить в ближайшие недели.
Для покупателей, уже сталкивающихся с завышенными ценами, этот новый тарифный риск может еще больше дестабилизировать и без того хрупкие стратегии закупок. 100% пошлина приведет к дальнейшему росту цен и сделает закупку критически важных компонентов еще более сложной задачей. Учитывая концентрированный характер производства памяти, существует мало жизнеспособных альтернатив, если поставки из Южной Кореи будут ограничены.
Поскольку США продолжают использовать тарифы для наказания противников и давления на союзников с целью возвращения производственных мощностей в страну, краткосрочная неопределенность станет определяющей чертой рынка в 2026 году.
Возможность выбора поставщика может помочь клиентам снизить тарифное воздействие за счет выбора вариантов поставок из разных регионов, которые обеспечивают баланс между стоимостью и качеством компонентов. Независимо от того, сталкиваетесь ли вы с экспортными ограничениями или вам необходимо застраховаться от внезапных изменений политики, наши эксперты помогут вам разработать более устойчивую стратегию закупок.
Источник: Sourceability